امروز در این مقاله آموزشی به چگونگی شناسایی پروژه های ارز دیجیتال فریبنده میپردازیم. با تیم فیبوتک همراه باشید.
پروژه های ارز دیجیتال فریبنده چیست؟
صنعت ارزهای دیجیتال با هیجان و نوآوری در حال انفجار است و اکنون ده ها پلتفرم و پروژه بالقوه پیشگامانه وجود دارد که از ویژگی های فناوری بلاک چین استفاده میکند. اما برای هر گیم‌چنجر واقعی، ده‌ها اشتباه، شکست و شروع‌کننده کاذب وجود دارد. متأسفانه، شرکت‌کنندگان و سرمایه‌گذاران جدیدتر اغلب جنبه کوتاهی از چوب را دریافت میکنند و برخی میتوانند قربانی پروژه‌های فریبنده و بیش از حد تبلیغاتی شوند.
اما با ایجاد درک قوی تر از چشم انداز کریپتو و تفاوت های ظریف آن، میتوان به طور قابل اعتمادی از اشتباهات اجتناب کرد و تله هایی را که افراد تازه کار اغلب قربانی آن میشوند، جستجو کرد. در اینجا، ما نگاهی به برخی از رایج‌ترین راه‌هایی می‌اندازیم که پروژه‌های رمزنگاری ضعیف یا فریبنده اغلب نوب‌ها را فریب میدهند.
تورم عرضه گسترده
اکثر ارزهای رمزپایه دارای درجاتی از تورم هستند، به طوری که توکن های جدید یا به تازگی استخراج شده یا قفل آن باز شده و در طول زمان بین شرکت کنندگان و ذینفعان شبکه توزیع میشود. تورم به حفظ امنیت شبکه‌های Proof-of-Work و Proof-of-Stake با پاداش دادن به ماینرها و اپراتورهای گره کمک میکند و میتواند به عنوان منبع دائمی بودجه برای اطمینان از توسعه بلندمدت، در میان سایر استفاده‌های قانونی مورد استفاده قرار گیرد.
در حالی که اکثر پروژه‌های تاسیس شده با نرخ معقولی تورم میکنند – با 10 شبکه POS برتر که به طور متوسط 7.7٪ در سال تورم میکنند، برخی با نرخ بسیار زیاد تورم میکنند، که باعث عدم تعادل گسترده بین عرضه و تقاضا میشود که میتواند ارزش توکن را از بین ببرد. این پدیده را میتوان با اکثر پروژه های تازه راه اندازی شده مشاهده کرد. در بیشتر موارد، تنها بخش کوچکی از کل عرضه توکن در رویداد تولید توکن (TGE) باز میشود. این پروژه‌ها معمولاً دارای ارزش بازار فوق‌العاده پایینی هستند (اغلب کمتر از 100000 دلار) اما بلافاصله پس از راه‌اندازی با نرخ سرسام‌آوری تورم میکنند.
این اغلب منجر به یک الگوی نمودار مشخص میشود، با یک پمپ فوری و به دنبال آن یک سقوط تقریباً دائمی زیرا تورم تقاضا را کاهش میدهد.
متأسفانه، بسیاری از پروژه‌های جدید از ترکیبی از تاکتیک‌های بازاریابی برای ایجاد موج اولیه تبلیغات در اطراف توکن استفاده میکنند. این تقریباً همیشه کوتاه مدت است، زیرا هیاهو در نهایت جای خود را به فشار فروش گسترده میدهد و سرمایه گذاران در مراحل اولیه و سودآور به دنبال خروج از موقعیت خود هستند.
از آنجایی که تعداد کمی تفاوت بین سرمایه اولیه بازار و ارزش کاملاً رقیق شده را درک میکنند، تعداد زیادی از سرمایه گذاران در پروژه های بیش از حد ارزش گذاری شده گرفتار میشوند – که اکثر آنها تجربه محدودی با پروژه های مرحله اولیه دارند.
قیمت گذاری زود هنگام
اکثریت قریب به اتفاق پروژه ها یا به طور کامل یا تقریباً به طور کامل توسط سرمایه گذاران در مراحل اولیه تأمین میشوند که میتواند شامل VCها، سرمایه گذاران فرشته، شرکای مبادله، انکوباتورها و انواع دیگر صندوق ها باشد. در بیشتر موارد، بخش بزرگی از عرضه توکن با تخفیف زیادی نسبت به قیمت عمومی به سرمایه گذاران در مراحل اولیه فروخته میشود. قبل از راه‌اندازی، پروژه‌ها اغلب بخش کوچکی از عرضه را به شرکت‌کنندگان فروش عمومی میفروشند که اغلب انتظار میرود با تبلیغ پروژه به دوستان و خانواده‌شان به بازاریابی کمک کنند.
غیر معمول نیست که سرمایه گذاران در مراحل اولیه در مقایسه با خریداران عمومی بیش از 70 درصد تخفیف دریافت کنند. زمانی که پروژه به ناچار در یک بورس فهرست میشود، امید این است که خریداران خرده‌فروشی برای بالا بردن قیمت وارد بازار شوند و به سرمایه‌گذاران در مراحل اولیه اجازه میدهد تا با سود از موقعیت‌های خود خارج شوند.
در برخی موارد، سرمایه‌گذاران در مراحل اولیه میتوانند تمام سرمایه‌گذاری اولیه خود را در روز اول بازپرداخت کنند، علی‌رغم اینکه معمولاً مشمول یک برنامه زمان‌بندی سرمایه‌گذاری هستند و تنها ۱۰ تا ۲۰ درصد از توکن‌های خود را در TGE دریافت میکنند. اگرچه برخی از پروژه‌ها در مورد تخفیفی که سرمایه‌گذاران اولیه دریافت میکنند در راه است، برخی دیگر قیمت‌هایی را که سرمایه‌گذاران فروش خصوصی و اولیه برای توکن‌های خود پرداخت میکنند مبهم میکنند و دیدن نشانه‌گذاری شرکت‌کنندگان عمومی را دشوار میکنند.
با این حال، باید توجه داشت که بسیاری از پروژه‌های با کیفیت بالاتر در مورد اینکه چه کسی میتواند در اولین افزایش‌های خود شرکت کند، انتخابی هستند – معمولاً به سرمایه‌گذاران ارزش‌افزا، یعنی آن‌هایی که میتوانند به رشد، بازاریابی، جذب کاربر، توسعه و غیره کمک کنند.
کلاهبرداری Airdrop
اگر تا به حال از یک بلاک چین قرارداد هوشمند مانند اتریوم، BNB Chain یا Solana استفاده کرده اید، احتمالاً هدف یک یا چند کلاهبرداری airdrop قرار گرفته اید. روش کار ساده است، یک پروژه معمولاً جعلی به طور خودکار تعداد زیادی توکن را در لیستی از گیرندگان که به‌طور تصادفی انتخاب شده‌اند توزیع میکند – معمولاً بر اساس آخرین فعالیت‌هایشان، دارایی‌های ارز دیجیتال، یا اینکه آیا قبلاً هدف قرار گرفته‌اند یا خیر.
هنگامی که گیرنده کیف پول خود را در یک بلاک اکسپلورر، مانند etherscan یا bscscan چک میکند، توکن airdropped را در زیر موجودی خود پیدا میکند و بسیاری به تحقیق درباره نحوه فروش آن میپردازند. برخی از کاربران پیشرفته تر حتی ممکن است با وصل کردن قرارداد توکن به ردیاب های استخر نقدینگی، قیمت معاملات آن را بررسی کنند.
کلاهبردار معمولاً یک استخر نقدینگی و برخی معاملات شبیه‌سازی شده را راه‌اندازی میکند تا به نظر برسد که توکن بسیار نقد است و ایردراپ ارزش یک مبلغ شاهزاده را دارد. با این حال، پس از تلاش برای حذف این توکن ها از طریق یک DEX، کاربر معمولاً متوجه میشود که قادر به انجام این کار نیست. این به این دلیل است که تنها آدرس‌هایی که در لیست سفید قرارداد توکن قرار میگیرند، قادر به ارسال (و در نتیجه تجارت) توکن‌ها هستند – یک ترفند عمدی.
در بیشتر موارد، نام توکن حاوی ارجاع به یک وب‌سایت است، جایی که کاربران معمولاً متوجه میشوند که برای باز کردن قفل توکن‌های خود برای تجارت، باید کیف پول خود را به هم متصل کنند. این ممکن است به هر تعداد کلاهبرداری یا هک بالقوه منجر شود، جایی که کاربر ممکن است جزئیات هویت خود را تحویل دهد یا انتقال توکن را تأیید کند – که منجر به خالی شدن کیف پول آنها شود.
به طور کلی، با نادیده گرفتن ایردراپ های تصادفی به راحتی میتوان از این نوع کلاهبرداری جلوگیری کرد. آنها تقریباً همیشه نوعی تلاش برای فیشینگ یا هک هستند.
دستکاری بازارساز
بسیاری از شرکت‌های ارز دیجیتال از سازندگان بازار استفاده میکنند تا اطمینان حاصل کنند که بازار نقدینگی کافی دارد. در حالی که این میتواند سلامت کلی یک پروژه را ارتقا دهد، میتواند برای فریب دادن معامله گران جدیدتر نیز استفاده شود. در بسیاری از موارد، به سازندگان بازار دستور داده میشود که به حفظ قیمت در یک محدوده خاص کمک کنند، زمانی که قیمت خیلی پایین می‌آید، توکن‌ها را خریداری میکنند و زمانی که قیمت خیلی بالا میرود، آنها را بفروشند.
این میتواند برای اطمینان از رشد پایدار توکن مورد استفاده قرار گیرد، اما همچنین میتواند برای چاپ نشانه های قدرت در نمودارها مانند پرچم گاوی یا سایر الگوهای ادامه صعودی استفاده شود – که احتمالاً سرمایه گذاران را برای ورود به بازار فریب میدهد. اما این اغلب کوتاه مدت است، زیرا بسیاری از پروژه‌ها فقط بودجه لازم برای استخدام بازارسازان را برای مدت کوتاهی دارند، که به دنبال آن، توکن به مسیر طبیعی خود ادامه میدهد – که اغلب منفی است.
این یک مشکل خاص برای توکن‌های تازه راه‌اندازی شده است، زیرا فعالیت‌های سازنده بازار میتواند عملکرد طبیعی قیمت را پنهان کند و مشخص نباشد که آیا توکن واقعاً یک سرمایه‌گذاری جذاب است یا خیر. با در نظر گرفتن این موضوع، مبتدیان باید بیشتر به اصول یک پروژه توجه کنند، نه قیمت کوتاه مدت آن، زمانی که به نظر می رسد که با یک بازارساز کار میکند.
