میکر دائو چیست ؟
میکر دائو (MakerDao) یک سیستم مالی نوآوری است که استیبل کوین DAI رو پشتیبانی میکند. استیبل کوین دای (DAI) اولین ارز با قیمت پایه ثابت غیر متمرکز است که تحول برزگی در تحقق اهداف ارزهای دیجیتال ایجاد کرده است. استیل کوین دای (DAI) اولین رمز ارزی است توسط سپرده های دیجیتال کنترل میشود.
امروزه از استیبل کوین های غیر متمرکز نظیر DAI در سیستم مالی DEFI مانند Aave ،Compound و UNiSwap استفاده میشود. برای درک استیبل کوین DAI و نحوه کار MakerDao، ابتدا به صورت اجمالی به تفاوت های استیبل کوین های متمرکز و غیر متمرکز میپردازیم.
تفاوت بین استیبل کوین متمرکز و غیرمتمرکز
استیبل کوین ها اساساً دلارهای دیجیتال هستند و ارزش آنها نسبتاً پایدار است. دلیل اینکه سرمایه گذاران ارزهای دیجیتال عاشق استیبل کوین ها هستند این است که برخلاف رمزارزهای دیگر نوسانات شدید ندارند. استیبل کوین ها ابزاری امن برای ذخیره و نگهداری پول نقد با ارزش ۱:۱ هستند.
برای سرمایه گذاران و معامله گران ارز دیجیتال روش های سودمند زیادی در سیستم استیبل کوین ها وجود دارد مانند موارد زیر:
– برای به دست آوردن ثبات نقدی، هرگز مجبور نیستید از اکوسیستم رمزنگاری خارج شوید.
– ارسال استیبل کوین ها بین مبادلات کاملا آسان، سریع و ارزان است.
– کسب سود از استیبل کوین ها در پروتکل های DeFi مانند Compound و Curve به صورت درآمد پایدار ممکن است
– سپرده گذاری استیبل کوین ها در پلتفرم هایی نظیر Aave که در آنها وام های ثابت یا رمزنگاری شده به شما تعلق می گیرد.
این موارد تنها چند نمونه از کاربردهای استیبل کوین ها هستند که باعث جذابیت و افزایش روز افزون تمایل به استفاده از آنها بین معامله گران شده است.
با این وجود نکته حایٔز اهمیت این است که، اکثریت قریب به اتفاق استیبل کوین ها مانند تتر (USDC ،(USDT و BUSD نه تنها به دلار وابسته هستند بلکه در واقع با دلارهای ذخیره شده پشتیبانی میشوند. این بدان معناست که در پروتکل آن یک منبع فیزیکی وجود دارد که دلارها و دارایی های فیزیکی را در خود جای داده است.
این پشتوانه میتواند از هر واحد GUSD ،USDC ،USDT و غیره پشتیبانی کند. تمام کاری که آنها انجام میدهند این است که دلار فیزیکی را دیجیتالی میکنند. اما این یک دلار دیجیتالی متمرکز است!
در پشت USDC ،USDT و سایر استیبل کوین های بزرگ، دلار پشتیبانی میشود و نهادهای متمرکز آنها را مانند بانک های مرکزی چاپ میکنند. مقدار زیادی از نظارت شخص ثالث برای حسابرسی، حسابداری و تنظیم آنها وجود دارد مانند تتر.
اگر رسالت سیستم دیفای را تمرکز زدایی میدانیم، واضح است که این استیبل کوین ها چیزی نیستند که ما به دنبال آن هستیم. نیاز یک سیستم پایدار و با نرخ ثابت غیرمتمرکز (استیبل کوین غیرمتمرکز) همچنان خواهد بود و این دقیقاً همان چیزی است که MakerDAO ساخته است.
MakerDAO یک بانک غیرمتمرکز است که با پشتیبانی از سایر رمزارزها، استیبل کوین منتشر میکند. کل سیستم بر روی بلاکچین Ethereum کار میکند، به صورت کامل غیرمتمرکز است و توسط قراردادهای هوشمند مراقبت میشود.
به این تفاوت کلیدی توجه داشته باشید: در حالیکه سایر استیبل کوین ها با دلار پشتیبانی میشوند، استیبل کوین های Dai که توسط Maker صادر شده است از یک دستورالعمل برای ردیابی و پیوند دادن ارزش DAI به USD در زمان واقعی استفاده میکند.
نحوه این سازوکار بدین صورت است: شما رمزارزهای پشتیبانی شده را به پروتکل Maker واریز میکنید. سپرده شما باعث ایجاد پوزیشن Vault در پروتکل میشود. شما میتوانید Dai را که به میزان سپرده شما تعیین شده است، برداشت کنید و در نهایت برای بازپرداخت سپرده رمزنگاری خود، Dai دریافت شده را بازپرداخت میکنید.
بنابراین به عنوان مثال، اگر می خواهید ۵۰۰ Dai وام بگیرید، ۱,۵ برابر آن مبلغ را بوسیله ETH یا رمزارز تعیین شده دیگر واریز میکنید. مبلغ سپرده باید بالاتر از میزان وام باشد زیرا رمزارزها بی ثبات هستند و اغلب درصد زیادی از نوسانات قیمتی را شامل میشوند. سپرده کافی، شما رادر برابر تغییرات چشمگیر قیمت محافظت میکند.
Maker Vaults چیست؟
عملکرد مناسب Maker در سیستم Vault آن یافت میشود. به طور خلاصه، Maker Vault جایی است که Dai در مقابل سپرده واریز شده شما ایجاد میشود. همه چیز در بلاکچین Ethereum اتفاق میافتد، بنابراین معاملات غیرمتمرکز و در عین حال کاملاً قابل کنترل است.
وقتی سپرده را در میکر (Maker) واریز میکنید، همزمان پوزیشن Vault را باز میکنید. این به نوبه خود این امکان را به شما میدهد که از Dai در مقابل سپرده خود استفاده کنید. هنگامی که پوزیشن Vault خود را بازپرداخت میکنید، مقدار Dai متصل به پوزیشن از بین میرود و از منبع خارج میشود.
Maker Vaults برای محافظت از خود و شما نیاز دارد که شما حداقل به اندازه ۱۵۰٪ پوزیشن مورد نیاز خود را سپرده بگذارید. بطور مثال، شما ETH برای سپرده دارید و در حال حاضر، ETH با ۲۰۰۰ دلار معامله میشود. برای گرفتن ۳،۰۰۰ دلار وام Dai، باید به میزان ۲,۲۵ ETH واریز کنید.
هدف از سپرده بیش از حد این است که جلوی خطر تسویه را بگیرد. هنگامی که ارزش سپرده شما در خطر سقوط به زیر ارزش وام است، وام دهندگان سپرده شما را منحل میکنند تا خودشان بازپرداخت کنند. در غیر این صورت سپرده شما پاسخگوی بازپرداختتان خواهد بود.
با این حال، از آنجا که Maker از رمزارزها به عنوان سپرده استفاده میکند، نیاز است تا میزان سپرده به گونه ای باشد که نوسانات قیمتی را پوشش دهد. پس از ایجاد موقعیت Maker Vault، میتوانید از استیبل کوین Dai خود مانند پول نقد عادی استفاده کنید. Dai به راحتی یکی از پذیرفته شده ترین استیبل کوین ها در میان مبادلات رمزارزها است.
- مطالب پیشنهادی (ارزهای مرتبط)
چگونه استیبل کوین Dai ارزش خود را حفظ میکند؟
ما در مورد چگونگی کار پروتکل MakerDAO صحبت کرده ایم، اما اگر Dai ارزش خود را حفظ نکند، کل سیستم بی فایده است. اما بعد از سالها فعالیت، Dai بدون هیچ مشکلی ارزش خود را در حدود ۱ دلار حفظ کرده است. اما چگونه Dai بدون اینکه از نظر فیزیکی توسط دلار پشتیبانی شود، ارزش آن به دلار سنجیده میشود؟
چند روش وجود دارد که Dai به ثبات میرسد:
– وثیقه در Maker Vaults بیش از بدهی جهانی Dai ارزش دارد.
– وقتی Dai کمتر از ۱ دلار است، معامله گران Vault های خود را بازپرداخت میکنند و عرضه Dai را کاهش می دهند.
– وقتی Dai بیشتراز ۱ دلار باشد، معامله گران Vault های خود را باز میکنند و عرضه را افزایش میدهند.
در نهایت، باز و بسته شدن Vault ها توسط معامله گران آربیتراژ مستقیماً بر عرضه توکن Dai تأثیر میگذارد به گونه ای که این استیبل کوین همیشه در محدوده ثبات قیمتی یک دلار باقی بماند.
برنامه Maker Oasis:
اگر میخواهید از Maker برای وام گرفتن Dai استفاده کنید، باید به Oasis، برنامه ایجاد Maker Vault و تولید Dai، دسترسی پیدا کنید. استفاده از آن آسان است و مانند هر سیستم عامل DeFi دیگر، شما باید کیف پول پشتیبانی شده نظیر MetaMask را در دست داشته باشید تا از طریق آن وارد برنامه شوید.
پس از ورود، با لیست بلندی از ارزهای رمزنگاری شده مختلف مواجه میشوید که Maker رسماً به عنوان سپرده قبول میکند. در کنار هر یک، معیارهایی با جزیٔیات حداقل نسبت سپرده به همراه یک دکمه ایجاد Vault وجود دارد.
با این حال، یک نکته قابل توجه این است که اگر شما Dai میخواهید اما نمیخواهید Vault را باز کنید یا رمزارز خود را سپرده گذاری کنید، میتوانید به راحتی Dai را در صرافی هایی نظیر Binance ،Coinbase یا Uniswap بخرید.
توکن میکر (MKR) چیست؟
رمز ارز دای نیز مانند اکثریت ارزهای دیجیتال دارای سیستم حاکمیتی توسط دارندگان آن است. برای این منظور توکن میکر (Maker) یا همانMKR، توکن حاکمیتی است که برای رأی دادن در امور حاکمیت MakerDAO استفاده میشود. هر کسی که توکن های MKR را در اختیار داشته باشد، میتواند در مدیریت و تصمیم گیری برای آینده سیستم MakerDAO نقش ایفا کند و در آن ذینفع است .
سازمان خودمختار غیرمتمرکز DAO، امکان حاکمیت بین ذینفعان را بدون واسطه ها، مراجع متمرکز یا مالکان فراهم میکند. این روند یک انقلاب بزرگ در تولید رمز ارزهای با نرخ ثابت و بدون وابستگی به سازمان ها و کشورها به منظور اعمال محدودیت ها میباشد.
- مطالب پیشنهادی
